Методичка по Инвест 17-18 ФиК+БУ(контр.раб.)


Федеральное государственное образовательное бюджетное
учреждение высшего профессионального образования
«ФИНАНСОВЫЙ УНИВЕРСИТЕТ ПРИ ПРАВИТЕЛЬСТВЕ
РОССИЙСКОЙ ФЕДЕРАЦИИ»
Уфимский филиал
утверждаю
Директор
__________ Р. М. Сафуанов
____ ___________ 20___ г.
Д. В. Чувилин
ИНВЕСТИЦИИ
Методические рекомендации по подготовке и защите контрольных работ
для студентов, обучающихся по направлениям
38.03.01 «Экономика» профиль «Финансы и кредит», «Бухгалтерский учет, анализ и аудит»
(программа подготовки бакалавров)
Рекомендовано Учебно-методическим советом Уфимского филиала
(протокол № ___ от «____» ____________ 20___ г.)
Одобрено кафедрой «Финансы и кредит»
протокол №___ от «____» ______________ 20__ г.
2017
УДК
ББК65.261
П
Рецензенты:
Лукина И. И., канд. экон. наук, доцент кафедры «Финансы и кредит» Уфимского филиала Финуниверситета
Насибуллин У. Ф., канд. экон. наук, заместитель министра промышленности и инновационной политики Республики Башкортостан
Чувилин Д. В. «Методические рекомендации по подготовке и защите контрольных работ по дисциплине «Инвестиции».
Методические рекомендации по подготовке и защите контрольных работ по дисциплине «Инвестиции» для студентов, обучающихся по направлению 38.03.01 «Экономика» профиль «Финансы и кредит», «Бухгалтерский учет, анализ и аудит» (программа подготовки бакалавра). Уфа: Уфимский филиала Финансового университета при Правительстве Российской Федерации, кафедра «Финансы и кредит», 2017 – ___ с.
В методических рекомендациях определены требования к содержанию и результатам выполнения контрольных работ, перечень заданий, правила оформления, учебно-методическое и информационное обеспечение.
Учебное издание
Чувилин Д. В.
Методические рекомендации по выполнению контрольных работ
по дисциплине «Инвестиции»

Компьютерный набор и верстка Д. В. Чувилин
Формат 60×90/16. Гарнитура Times New RomanУсл. п.л. 1,0 . Изд. № - 2017. Тираж 30 экз.
Заказ № __________
Отпечатано в Уфимском филиале Финуниверситета
Чувилин Д. В. 2017
Уфимский филиала Финуниверситета, 2017
ОГЛАВЛЕНИЕ
TOC \o "1-3" \h \z \u 1.Общие положения PAGEREF _Toc397374797 \h 42.Варианты контрольной работы и входящие в них задачи PAGEREF _Toc397374798 \h 43.Структура и порядок написания контрольной работы PAGEREF _Toc397374799 \h 114.Подготовка к собеседованию PAGEREF _Toc397374800 \h 12Литература PAGEREF _Toc397374801 \h 13Приложение 1. Титульный лист контрольной работы PAGEREF _Toc397374802 \h 14Приложение 2. Правила оформления контрольной работы PAGEREF _Toc397374803 \h 15

ОБЩИЕ ПОЛОЖЕНИЯНастоящие методические рекомендации разработаны кафедрой «Финансы и кредит» в целях методического обеспечения текущего контроля успеваемости студентов бакалавриата, изучающих дисциплину «Инвестиции».
В методических рекомендациях нашли отражение требования «Положения о проведении текущего контроля успеваемости и промежуточной аттестации обучающихся по программам бакалавриата и магистратуре в Финансовом университете» от 23.03.2017 г., и других актуальных нормативных документов Финуниверситета.
Методические рекомендации устанавливают порядок подготовки и защиту контрольных работ студентами в сроки, определяемые соответствии с рабочей учебной программой (РУП) дисциплины, разработанной и утвержденной в установленном порядке.
Контрольная работа выполняется студентами самостоятельно с целью формирования общепрофессиональных компетенций и способности к научно-исследовательской работе.
ВАРИАНТЫ КОНТРОЛЬНЫХ РАБОТ И ВХОДЯЩИЕ В НИХ ЗАДАЧИ
В соответствии с учебным планом студенты выполняют контрольную работу согласно заданному варианту. Расчеты моделируются в среде MS EXCEL или в ППП АльтИнвест, ППП Project Expert.
Начальная буква фамилии студента Номер варианта
А, Е, Л, Р, Х 1
Б, Ж, М, С, Ц2
В, З, Н, Т, Ч, Э 3
Г, И, О, У, Ш, Ю 4
Д, К, П, Ф, Щ, Я 5
ВАРИАНТЫ ЗАДАНИЙ КОНТРОЛЬНОЙ РАБОТЫ
Вариант 1
Предприятие «Альфа» рассматривает возможность реализации инвестиционного проекта по созданию нового производства продукции «А». Стоимость оборудования с учетом доставки и монтажа 1500 тыс. руб., нормативный срок эксплуатации 5 лет, производственная мощность – 500 тыс. ед./год. Для ввода оборудования в эксплуатацию потребуется дополнительный оборотный капитал в сумме 300 тыс. руб.
По данным маркетинговой службы спрос объем рынка продукции «А» в регионе составляет 1000 тыс. ед. в год. Для обеспечения целевой доли рынка, равной 20%, отпускная цена продукции должна быть не более 40 руб./ед. При этом ежегодные расходы на рекламу и продвижение продукции составят 150 тыс. руб.
Планово-экономический отдел предприятия по данным производственных служб определил, что:
расход сырья и материалов составит 15 руб./ед.;
заработная плата рабочих (без учета социальных отчислений) – 10 руб./ед.;
прочие производственные расходы – 4 руб./ед..На предприятии используется линейный метод начисления амортизации. Размер общеэксплуатационных расходов планируется в сумме 250 тыс. руб. в год. Ставка налога на прибыль предприятия составляет 20%.
Для реализации инвестиционного проекта планируется привлечь долгосрочный кредит под 14%, погашаемый равными частями в течение 5 лет.
а) Разработайте план движения денежных средств по проекту и сделайте вывод о его финансовой реализуемости.
б) Рассчитайте динамические показатели экономической эффективности совокупных инвестиционных затрат проекта, если известны следующие индексы роста цен:
Наименование продукции/статьи расходов Номер периода
1 2 3 4 5
Продукция «А» 1,00 1,05 1,10 1,04 1,02
Расходы сырья и материалов 1,00 1,05 1,05 1,05 1,05
Заработная плата 1,00 1,06 1,05 1,04 1,03
Прочие производственные расходы 1,00 1,03 1,03 1,03 1,03
Общеэксплуатационные расходы 1,00 1,03 1,03 1,03 1,03
Расходы на рекламу 1,00 1,03 1,03 1,03 1,03
Для определения ставки дисконтирования используется метод средневзвешенной стоимости инвестируемого капитала.
Вариант 2
Акционерное общество «Бэта» рассматривает возможность реализации инвестиционного проекта по модернизации оборудования, купленного 2 года назад с первоначальной стоимостью 5000 тыс. руб. Нормативный срок службы имеющегося оборудования 7 лет.
Стоимость нового оборудования составляет 6500 тыс. руб., нормативный срок эксплуатации 5 лет, стоимость доставки и монтажа – 500 тыс. руб. Для ввода оборудования в эксплуатацию потребуется дополнительный оборотный капитал в сумме 300 тыс. руб.
По данным маркетинговой службы модернизация оборудования позволит увеличить объем производства и сбыта продукции с 300 до 500 тыс. ед. в год при сохранении отпускной цены на уровне 150 руб./ед.
Планово-экономический отдел предприятия по данным производственных служб определил, что модернизация оборудования позволит сократить:
расход сырья и материалов с 75 руб./ед. до 60 руб./ед.;
заработную плату рабочих (без учета социальных отчислений) с 50 руб./ед. до 45 руб./ед.;
прочие производственные расходы с 25 руб./ед. до 23 руб./ед..Размер общеэксплуатационных расходов увеличиться на 5200 тыс. руб. в год. На предприятии используется линейный метод начисления амортизации. Ставка налога на прибыль предприятия составляет 20%.
Для реализации инвестиционного проекта планируется осуществить дополнительную эмиссию акций номинальной стоимостью 100 руб. с планируемым ежегодным дивидендом в размере 10 руб. на одну акцию
а) Разработайте план движения денежных средств по проекту и сделайте вывод о его финансовой реализуемости.
б) Рассчитайте динамические показатели экономической эффективности совокупных инвестиционных затрат проекта, если известны следующие индексы роста цен:
Наименование продукции/статьи расходов Номер периода
1 2 3 4 5
Продукция АО «Бэта» 1,00 1,02 1,04 1,06 1,06
Расходы сырья и материалов 1,00 1,07 1,09 1,09 1,10
Заработная плата 1,00 1,05 1,05 1,06 1,06
Прочие производственные расходы 1,00 1,04 1,04 1,04 1,04
Общеэксплуатационные расходы 1,00 1,03 1,03 1,03 1,03
Для определения ставки дисконтирования используется метод средневзвешенной стоимости инвестируемого капитала.
Вариант 3
Предприятие «Дельта» рассматривает возможность реализации инвестиционного проекта по созданию нового производства продукции «В». Стоимость оборудования с учетом доставки и монтажа 3500 тыс. руб., нормативный срок эксплуатации 4 года, производственная мощность – 200 тыс. ед./год. Для ввода оборудования в эксплуатацию потребуется дополнительный оборотный капитал в сумме 150 тыс. руб.
По данным маркетингового исследования, проведенного в прошлом году стоимостью 120 тыс. руб., для обеспечения сбыта на уровне 140 тыс. ед./год отпускная цена продукции должна быть не более 50 руб./ед. При этом ежегодные расходы на рекламу и продвижение продукции составят 100 тыс. руб.
Планово-экономический отдел предприятия по данным производственных служб определил, что:
расход сырья и материалов составит 10 руб./ед.;
заработная плата рабочих (без учета социальных отчислений) – 5 руб./ед.;
прочие производственные расходы – 3 руб./ед..На предприятии используется линейный метод начисления амортизации. Размер общеэксплуатационных расходов планируется в сумме 200 тыс. руб. в год. Ставка налога на прибыль предприятия составляет 20%.
Для реализации инвестиционного проекта планируется привлечь долгосрочный кредит под 12%, погашаемый равными частями в течение 4 лет.
а) Разработайте план движения денежных средств по проекту и сделайте вывод о его финансовой реализуемости.
б) Рассчитайте динамические показатели экономической эффективности совокупных инвестиционных затрат проекта, если известны следующие индексы роста цен:
Наименование продукции/статьи расходов Номер периода
1 2 3 4
Продукция «В» 1,00 1,10 1,10 1,08
Расходы сырья и материалов 1,00 1,08 1,07 1,06
Заработная плата 1,00 1,10 1,12 1,14
Прочие производственные расходы 1,00 1,06 1,06 1,06
Общеэксплуатационные расходы 1,00 1,06 1,06 1,06
Расходы на рекламу 1,00 1,06 1,06 1,06
Для определения ставки дисконтирования используется метод средневзвешенной стоимости инвестируемого капитала.
Вариант 4
Акционерное общество «Омега» рассматривает возможность реализации инвестиционного проекта по модернизации оборудования, купленного 4 года назад с первоначальной стоимостью 9000 тыс. руб. Нормативный срок службы имеющегося оборудования 8 лет.
Стоимость нового оборудования составляет 13500 тыс. руб., нормативный срок эксплуатации 5 лет, стоимость доставки и монтажа – 500 тыс. руб. Для ввода оборудования в эксплуатацию потребуется дополнительный оборотный капитал в сумме 600 тыс. руб.
По данным маркетинговой службы модернизация оборудования позволит увеличить объем производства и сбыта продукции с 100 до 400 тыс. ед. в год при сохранении отпускной цены на уровне 350 руб./ед.
Планово-экономический отдел предприятия по данным производственных служб определил, что модернизация оборудования позволит сократить:
расход сырья и материалов с 110 руб./ед. до 90 руб./ед.;
заработную плату рабочих (без учета социальных отчислений) с 30 руб./ед. до 20 руб./ед.;
прочие производственные расходы с 35 руб./ед. до 15 руб./ед..Размер общеэксплуатационных расходов увеличиться на 2500 тыс. руб. в год. На предприятии используется линейный метод начисления амортизации. Ставка налога на прибыль предприятия составляет 20%.
Для реализации инвестиционного проекта планируется осуществить дополнительную эмиссию акций номинальной стоимостью 100 руб. с планируемым ежегодным дивидендом в размере 12 руб. на одну акцию
а) Разработайте план движения денежных средств по проекту и сделайте вывод о его финансовой реализуемости.
б) Рассчитайте динамические показатели экономической эффективности совокупных инвестиционных затрат проекта, если известны следующие индексы роста цен:
Наименование продукции/статьи расходов Номер периода
1 2 3 4 5
Продукция АО «Бэта» 1,00 1,05 1,05 1,06 1,06
Расходы сырья и материалов 1,00 1,04 1,04 1,05 1,05
Заработная плата 1,00 1,02 1,03 1,04 1,05
Прочие производственные расходы 1,00 1,04 1,04 1,04 1,04
Общеэксплуатационные расходы 1,00 1,03 1,03 1,03 1,03
Для определения ставки дисконтирования используется метод средневзвешенной стоимости инвестируемого капитала.
Вариант 5
Акционерное общество «Сигма» рассматривает возможность реализации инвестиционного проекта по расширению производства продукции «М» со 150 тыс. тонн до 300 тыс. тонн. в год.
Стоимость необходимого оборудования составляет 5000 тыс. руб., нормативный срок эксплуатации 5 лет, стоимость доставки и монтажа – 800 тыс. руб. Для ввода оборудования в эксплуатацию потребуется дополнительный оборотный капитал в сумме 200 тыс. руб.
По данным маркетинговой службы на рынке наблюдается дополнительный спрос на продукцию предприятия в количестве 100 тыс. тонн в год при сохранении отпускной цены в 130 руб./тн.
Планово-экономический отдел предприятия по данным производственных служб определил, что увеличение объемов производства позволит сократить:
расход сырья и материалов с 65 руб./тн. до 60 руб./тн.;
заработную плату рабочих (без учета социальных отчислений) с 40 руб./ед. до 30 руб./ед.;
прочие производственные расходы с 15 руб./тн. до 12 руб./тн..Размер общеэксплуатационных расходов увеличиться на 1000 тыс. руб. в год. На предприятии используется линейный метод начисления амортизации. Ставка налога на прибыль предприятия составляет 20%.
Для реализации инвестиционного проекта планируется осуществить дополнительную эмиссию акций номинальной стоимостью 100 руб. с планируемым ежегодным дивидендом в размере 14 руб. на одну акцию
а) Разработайте план движения денежных средств по проекту и сделайте вывод о его финансовой реализуемости.
б) Рассчитайте динамические показатели экономической эффективности совокупных инвестиционных затрат проекта, если известны следующие индексы роста цен:
Наименование продукции/статьи расходов Номер периода
1 2 3 4 5
Продукция «М» 1,00 1,03 1,05 1,06 1,05
Расходы сырья и материалов 1,00 1,08 1,07 1,06 1,05
Заработная плата 1,00 1,04 1,05 1,06 1,06
Прочие производственные расходы 1,00 1,02 1,02 1,02 1,02
Общеэксплуатационные расходы 1,00 1,02 1,02 1,02 1,02
Для определения ставки дисконтирования используется метод средневзвешенной стоимости инвестируемого капитала.
СТРУКТУРА И ПОРЯДОК НАПИСАНИЯ КОНТРОЛЬНОЙ РАБОТЫСтруктура контрольной работы должна включать следующие разделы:
титульный лист;
содержание;
основная часть (решение задач);
список использованных источников.
Формат титульного листа – в Приложении 1.
Основная часть обычно состоит из:
подробного описания хода решения задач с привидением необходимых формул, таблиц и рисунков (при необходимости);
в конце решения каждой задачи должен быть представлен ответ на поставленные вопросы.
В основной части студент должен продемонстрировать способность проводить прогнозирование и оценку денежных потоков инвестиционных проектов и навыки интерпретировать результаты финансовых расчетов. Объем каждой контрольной работы составляет не более 6 страниц.
Требования к оформлению работы приведены в Приложении 2.
ПОДГОТОВКА К СОБЕСЕДОВАНИЮВыполненная работа сдается на кафедру «Финансы и кредит» преподавателю или лаборанту в установленные сроки. Срок проверки контрольной работы преподавателем – семь рабочих дней с момента получения.
По результатам проверки преподаватель на титульном листе контрольной работы делает запись «допущена к собеседованию» или «не допущена к собеседованию», а в тексте работы указывает на ее недостатки.
При подготовке к собеседованию студент должен изучить ответы на вопросы и замечания преподавателя, а также должен знать ответы на сопряженные и дополнительные вопросы, которые могут возникнуть у преподавателя в ходе проведения собеседования. В этой связи студентам рекомендуется до прохождения собеседования проработать лекционный и учебный материал, а в случае возникновения затруднений обратиться за консультацией к преподавателю.
В случае «недопуска к собеседованию» студент повторно выполняет контрольную работу по тому же варианту с учетом замечаний преподавателя и сдает ее на проверку, прикладывая предыдущую работу.
По результатам собеседования преподаватель ставит оценку «зачет»/«незачет». Оценка «незачет» ставится в случае, если студент не владеет материалом, не может правильно и аргументировано ответить на поставленные вопросы и не в состоянии дать пояснения к решению задач.
ЛИТЕРАТУРАИнвестиции: Учебник / И.Я. Лукасевич. - М.: Вузовский учебник: НИЦ Инфра-М, 2013. - 413 с. Режим доступа: ЭБС ZNANIUM
Инвестиционный анализ. Подготовка и оценка инвестиций в реальные активы: Учебник / И.В. Липсиц, В.В. Коссов. - М.: НИЦ ИНФРА-М, 2014. - 320 с. Режим доступа: ЭБС ZNANIUM
Бизнес-планирование с использованием программы Project Expert (полный курс): Учеб. пос. / В.С. оглы Алиев, Д.В. Чистов - М.: НИЦ Инфра-М, 2013. - 352 с. Режим доступа: ЭБС ZNANIUM
Инвестиции. Сборник заданий для самостоятельной подготовки: уч. пособие / коллектив авторов; под ред. Н. И. Лахметкиной. – М.: КНОРУС, 2015. – 268 с. Режим доступа: ЭБС BOOK
5.Инвестиции: учебное пособие / М.В. Чиненов, А. И. Черноусенко, В. И. Зозуля, Н.А. Хрусталева; под ред. М. В. Чиненова. – 3-е изд., стер. – М.: КНОРУС, 2015. – 366 с. Режим доступа: ЭБС BOOK
Комплекс оптимизационных и имитационных моделей для исследования реализации предприятиями инвестиционных произв.проектов: Монография / Б.А. Романов. - М.: ИЦ РИОР и др., 2015 - 292с. Режим доступа: ЭБС ZNANIUM

Приложение 1. Титульный лист контрольной работыФЕДЕРАЛЬНОЕ ГОСУДАРСТВЕННОЕ ОБРАЗОВАТЕЛЬНОЕ БЮДЖЕТНОЕ УЧРЕЖДЕНИЕ ВЫСШЕГО ПРОФЕССИОНАЛЬНОГО ОБРАЗОВАНИЯ
«ФИНАНСОВЫЙ УНИВЕРСИТЕТ ПРИ ПРАВИТЕЛЬСТВЕ
РОССИЙСКОЙ ФЕДЕРАЦИИ»
Уфимский филиал
Контрольная работа
ПО ДИСЦИПЛИНЕ «Инвестиции»
Вариант №________
Выполнил:
Студент группы _______
Иванов Иван Иванович
____________________________
(Подпись)
Проверил:
к.э.н., доцент
Чувилин Денис Валерьевич
_______________________
(Подпись)
УФА 20__
Приложение 2. Правила оформления контрольной работыКонтрольная работа пишется на русском языке и оформляется в соответствии с ГОСТами «Системы стандартов по информации, библиотечному и издательскому делу» (СИБИД):
ГОСТ 7.32-2001 (СИБИД. Отчет о научно-исследовательской работе. Структура и правила оформления);
ГОСТ 7.1-2003 (СИБИД. Библиографическая запись. Библиографическое описание. Общие требования и правила составления);
ГОСТ 7.80-2000 (СИБИД. Библиографическая запись. Заголовок. Общие требования и правила составления);
ГОСТ 7.82-2001 (СИБИД. Библиографическая запись. Библиографическое описание электронных ресурсов. Общие требования и правила составления);
ГОСТ Р 7.0.5-2008 (СИБИД. Библиографическая ссылка. Общие требования и правила составления);
Контрольная работа должна быть выполнена с использованием компьютера, средствами текстового редактора Microsoft Word, на одной стороне листа белой бумаги формата А4.
Шрифт - Times New Roman, размер 14, цвет шрифта должен быть черным. Межстрочные интервалы и интервалы до (после) абзаца 1,5. Каждый абзац начинается с отступа 1,25, выравнивание текста «по ширине». Размеры полей страницы: правое - 10 мм, верхнее и нижнее - 20 мм, левое – 30 мм;
Страницы контрольной работы должны нумероваться арабскими цифрами, нумерация должна быть сквозная, по всему тексту работы. Номер страницы проставляют в центре нижней части листа. ТИТУЛЬНЫЙ ЛИСТ включается в общую нумерацию страниц работы, однако номер страницы на нем не ставится;
Если в работе имеются схемы, таблицы, графики, диаграммы, фотоснимки, то их следует располагать непосредственно после текста, в котором они упоминаются впервые, или на следующей странице. Иллюстрации следует нумеровать арабскими цифрами сквозной нумерацией (то есть по всему тексту) - 1,2,3, и т.д.
При наличии в работе таблицы ее наименование (краткое и точное) должно располагаться над таблицей без абзацного отступа в одну строку. Таблицу, как и рисунок, располагать непосредственно после текста, в котором она упоминаются впервые, или на следующей странице. Таблицы в тексте следует нумеровать сквозной нумерацией арабскими цифрами но всему тексту или в рамках главы (2,1 и т.д.). Если таблица вынесена в приложение, то она нумеруется отдельно арабскими цифрами с добавлением перед номером слова «Приложение»;
Если таблица имеет заголовок, то он пишется с прописной буквы, и точка в конце не ставится. Разрывать таблицу и переносить часть ее на другую страницу можно только в том случае, если целиком не умещается на одной странице, При этом па другую страницу переносится и шапка таблицы, а также заголовок «Продолжение таблицы»;
В работе используются ссылки в форме подстрочных сносок. Подстрочные сноски оформляются внизу страницы, на которой расположен текст (цитата). Для этого в конце текста (цитаты) ставится цифра или звездочка, обозначающая порядковый номер сноски па данной странице. Нумерация подстрочных сносок может быть сквозной по всему тексту работы.
При цитировании необходимо соблюдать следующие правила: текст цитаты заключается в кавычки, и приводится в той грамматической, форме, в какой он дан в источнике, с сохранением особенностей авторского написания. Цитирование должно быть полным, без произвольного сокращения цитируемого фрагмента и без искажения смысла. Пропуск слов, предложений, абзацев при цитировании допускается, если не влечет искажение всего фрагмента, и обозначается многоточием, которое ставится на место пропуска. Если цитата включается в текст, то первое слово пишется со строчной буквы. Если цитата выделяется из основного текста, то ее пишут от левого поля страницы на расстоянии абзацного отступа, при этом каждая цитата должна сопровождаться ссылкой на источник;
При написании текста можно использовать только общепринятые сокращения и условные обозначения;
При наличии в работе значительного количества сокращений или специальных терминов, требующих расшифровки (пояснения) и повторяющихся многократно в тексте работы – их следует вынести в глоссарий, оформляемый в виде отдельного приложения;
Рекомендуется следующий порядок расположения материалов в СПИСКЕ ИСПОЛЬЗОВАННЫХ ИСТОЧНИКОВ:
Законы и нормативные акты
Монографии, учебники и периодические издания
Интернет ресурсы
Контрольная работа представляется на кафедру в печатном виде, сброшюрованная в папке «под дырокол», без прозрачных файлов, в одном экземпляре, а также в электронном виде.

Приложенные файлы

  • docx 477647
    Размер файла: 55 kB Загрузок: 0

Добавить комментарий